我的膝蓋。
建行牽手阿里巴巴、農行聯姻百度、工行結盟京東后，22日，中國銀行與騰訊宣布已經成立金融科技聯合實驗室。至此，互聯網行業“四大天王——BATJ”和傳統銀行業“四大天王——中國農業銀行、中國建設銀行、中國銀行、中國工商銀行”全部配對成功。
中新社記者 張斌 攝
“如果銀行不改變，我們就改變銀行。”還記得這個曾以為是馬云吹過的牛嗎？如今似乎正在一步步實現。
從錢莊、票據所，到銀行，再到聯姻互聯網金融公司。銀行業真的要“變天”了嗎？這是互聯網倒逼傳統銀行業向其低頭，還是銀行業的順勢而為？上海財經大學現代金融研究中心副主任奚君羊對中新社國是直通車記者表示，雖然傳統銀行在業務創新方面滯后一步，但并不能代表其窮途末路，如今的聯姻其實是一種雙贏的選擇。
路在何方？路在“聯姻”
2008年，馬云口出狂言說要改變銀行的時候，大家似乎都覺得這太可笑了。
但是，9年后，國有銀行紛紛聯姻互聯網巨頭，達成戰略合作，現實狠狠甩了當年嘲笑過的人一個耳光。
3月28日，阿里巴巴、螞蟻金服與中國建設銀行宣布戰略合作。按照協議和業務合作備忘錄，雙方將共同推進建行信用卡線上開卡業務，以及線下線上渠道業務合作、電子支付業務合作、打通信用體系。未來，雙方還將實現二維碼支付互認互掃，支付寶將支持建行手機銀行App支付。
6月16日，京東金融與中國工商銀行簽署金融業務合作框架協議。雙方的全面業務合作主要集中于金融科技、零售銀行、消費金融、企業信貸、校園生態、資產管理、個人聯名賬戶等方面。
6月20日，中國農業銀行與百度簽署戰略合作，并將共建“金融科技聯合實驗室”。據悉，雙方此次的合作包括共建金融大腦以及客戶畫像、精準營銷、客戶信用評價、風險監控、智能投顧、智能客服等方向的具體應用，并將圍繞金融產品和渠道用戶等領域展開全面合作。
6月22日，中國銀行與騰訊宣布已經成立金融科技聯合實驗室。將重點基于云計算、大數據、區塊鏈和人工智能等方面開展深度合作，共建普惠金融、云上金融、智能金融和科技金融。
其實，眾所周知，阿里的支付寶、騰訊的微信支付、百度金融和京東金融，在支付領域風生水起，勢頭正足。為何要拉上傳統銀行業一起玩？
“傳統銀行和互聯網金融機構的合作，是揚長避短的一種雙贏選擇。”奚君羊表示，互聯網金融機構物理網點不足、缺乏大型客戶來源，傳統銀行業業務創新能力相對滯后，彼此的不足正是對方的優勢，合作是種必然選擇。
合作不代表低頭
其實長期以來，互聯網金融機構和傳統金融機構在業務發展上有很明顯的界限。
奚君羊表示，首先，互聯網金融機構在金融活動當中，主動性不像傳統金融機構那么有優勢。如騰訊、阿里，辦理業務主要是通過線上的方式撮合辦理相應金融活動，“這就像婚介所，通過網絡平臺，把需要金融服務的雙方撮合在一起，這樣的優勢是，大量活動通過互聯網平臺完成，便捷、成本低、效率高。但缺陷就是其業務完全取決于要撮合的雙方是否能達成交易，而不能通過以自身資產負債的方式拓展業務。”
而銀行則是由大家把資金先交給銀行，再去提供資金服務。這是以自身作為主體和另一方產生合作交易，資金先給誰，給多少，期限是多久，利率費用多少，銀行在其中有一定主動性。
“當然，現在也出現了一些互聯網銀行，但是互聯網銀行也有局限性，其缺少物理網點、放貸鏈很小，一般都是10萬、20萬，不能完成大規模資金需求的融資活動，從而只能為比較分散、金額小的需求方提供服務。”奚君羊表示，互聯網金融機構通過和銀行合作，就可以揚長避短。比如，互聯網金融機構通過和銀行合作，進階的接觸到大客戶，從這個角度來看，互聯網金融機構和傳統銀行業合作是非常有利的。
而對于網上熱議，四大行與BATJ的合作其實是互聯網倒逼傳統銀行業向其低頭。
奚君羊認為，在競爭過程中一方勝出，另一方處于不利地位作出妥協，才稱之為低頭。而今是合作，大家可以共贏。“雖然傳統銀行在業務創新方面滯后一步，但遠沒到窮途末路屈從于互聯網企業的程度。雖然互聯網客戶群體也很大，但不能和整個銀行業相比，銀行業的賬戶基本覆蓋到所有個人和企業，因此其客戶基礎，從廣泛性、覆蓋面來說，遠遠超過互聯網機構。”
同時，奚君羊強調，雖然互聯網金融機構已經部分取代了傳統銀行原來所做的一些業務，但并不代表互聯網金融機構可以完全取代銀行。
“因為資金結算目前只有銀行能夠完成，其他任何金融機構沒有這項權限和功能。”奚君羊表示，即使微信支付、支付寶支付其實也是在周轉銀行賬戶里的錢，屬于第三方支付平臺，起到橋梁的作用。同時互聯網金融平臺在業務創新、支付活動、技術等多個方面受制于銀行，但如果建立合作關系，雙方的利益能夠結合在一起，對于雙贏是極大的利好。
中新社記者 張云 攝
聯姻熱潮下的冷思考
一系列跨界合作事件引發銀行業關于金融科技發展路徑的熱議，似乎也預示著金融科技行業的發展趨勢。
各家銀行開始蠢蠢欲動，想要試圖為自己找一個匹配的戰略合作伙伴，順便拋出一個亮眼的業務合作模式。
交通銀行金融研究中心張哲宇則表示，其實，銀行自身更應該冷靜地想明白兩個問題：
一是，看到別人都合作了，自己就一定要合作。這是一個避免盲目和探索路徑的問題。每家銀行的資源稟賦、優勢業務都不盡相同，有必要深度內觀并討論之后再做出決策。
二是，看到別人已合作了，自己就不能去合作。這是一個認清大勢和擺正立場的問題。銀行發展金融科技必須要走出去，與互聯網企業，或者金融科技公司合作。
此外，張哲宇提出，國外大量的研究以及美國的實踐表明，金融科技模式優勢在于交易型融資業務，而不是對私人信息收集和處理要求非常高的關系型融資業務，后者正是以商業銀行為代表的傳統金融機構的優勢。金融科技能否在多大程度上沖擊傳統金融模式，主要取決于銀行等傳統金融機構如何應對與轉型，傳統金融機構完全有能力在金融科技行業競爭格局中占據主動與優勢。
因此，展望銀行與互聯網或金融科技企業合作的未來發展歷程。張哲宇認為，最佳的戰略合作應是能實現行業競爭格局的制衡，即推進具有較高競爭程度的市場結構形成，而不會再次回歸到寡頭壟斷的競爭格局。按照這個邏輯，大型銀行與互聯網巨頭這種“強強聯合”的合作模式能走多遠，不置可否。大型商業銀行的合作對象不一定都錨定所謂的互聯網巨頭，基于自身情況考慮與中小型互聯網企業或金融科技公司針對某種產品或功能建立跨界合作，未嘗不是一種更好地選擇。
作者：張文暉
編輯：馮玲玲
